Cómo declarar los intereses de P2P y crowdlending en la renta

Qué son los intereses de P2P para Hacienda

El artículo 25.2 de la Ley del IRPF califica como rendimientos del capital mobiliario las contraprestaciones de todo tipo por ceder capitales propios a terceros, «como los intereses».^[3] El Manual práctico de la Agencia Tributaria cita expresamente los «intereses derivados de préstamos concedidos a terceros».^[5]

La Dirección General de Tributos lo ha aplicado a los préstamos en los que participas a través de una plataforma de financiación participativa: esos intereses son rendimientos del capital mobiliario por la cesión a terceros de capitales propios.^[1] Forman parte de la base del ahorro, que tributa al 19 % los primeros 6.000 € y a tipos crecientes por encima.^[3]

Si la plataforma te da participaciones en una sociedad (crowdfunding de capital) en lugar de préstamos, ya no cobras intereses: hablamos de dividendos y de ganancias o pérdidas al vender. La DGT distingue ambos casos también para el 720.^[6]

Qué importe y en qué casilla

Declaras el importe íntegro, antes de retenciones. El modelo de declaración de 2025 tiene en el apartado de rendimientos del capital mobiliario de la base del ahorro la casilla 0027, «Intereses de cuentas, depósitos y activos financieros en general», y la 0033 para otros rendimientos del capital mobiliario del ahorro.^[7] No hay una casilla propia para P2P. InvestorChill los coloca en la 0027, que es donde suelen ir los intereses; si tu asesor prefiere la 0033, el resultado fiscal es el mismo porque ambas suman en la misma base.

Las comisiones de la plataforma no restan. La ley solo deja deducir de estos rendimientos los gastos de administración y depósito de valores negociables, y un préstamo P2P corriente no lo es.^[3]

Cobrado, devengado y exigible

La regla de imputación es la exigibilidad: los rendimientos del capital se imputan al periodo en que son exigibles (art. 14.1.a).^[3] La DGT concluye que los intereses de una plataforma deben imputarse a los periodos en que resultan exigibles según las fechas del contrato de préstamo, y que es irrelevante que los hayas retirado o reinvertido.^[1]

Por eso conviene separar tres cifras: lo que la plataforma te abonó, lo que se devengó día a día y lo que era exigible a 31 de diciembre. El interés que se va devengando en un préstamo que todavía no ha llegado a su fecha de pago no es, con ese criterio, renta de ese año.

Retenciones: depende de quién te paga

La retención sobre rendimientos del capital mobiliario es del 19 %.^[2] Pero solo retiene quien está obligado: las personas jurídicas y entidades, quien ejerce una actividad económica cuando paga en el ejercicio de ella y los no residentes que operan en España con establecimiento permanente, entre otros.^[2]

• Plataforma extranjera con prestatarios extranjeros: no hay pagador obligado a retener en España. Recibes el interés bruto y la cuota se paga en tu declaración.
• Plataforma española que financia a empresas: el prestatario es una entidad y lo habitual es que veas una retención del 19 % en tu certificado. Esa retención va a la declaración como pago a cuenta.^[8]
• Préstamos a particulares que no actúan como empresarios: el particular no es un obligado a retener por esos intereses.^[2]

Si el país de la plataforma o del prestatario sí te retiene un impuesto, puede aplicarse la deducción por doble imposición internacional; la explicamos en dividendos extranjeros y doble imposición.

Préstamos impagados: cuándo cuenta la pérdida

Un préstamo que no se devuelve a su vencimiento no es, por sí solo, una pérdida: sigues teniendo el derecho de cobro. La Agencia Tributaria lo explica así para créditos no devueltos y remite a la regla especial del artículo 14.2.k.^[4] Esa regla permite imputar la pérdida de un crédito vencido y no cobrado cuando ocurre alguna de estas circunstancias:^[3]

1. Adquiere eficacia una quita en un acuerdo homologado judicialmente o un acuerdo extrajudicial de pagos. Desde septiembre de 2022, la Ley Concursal sustituyó esos acuerdos por los planes de reestructuración.^[9]
2. Estando el deudor en concurso, adquiere eficacia un convenio con quita (la pérdida es la quita), o el concurso termina sin que hayas cobrado.
3. Pasa un año desde el inicio de un procedimiento judicial distinto del concurso para ejecutar el crédito sin que se haya pagado.

En un caso de crowdlending en el que el inversor daba el capital por perdido, la DGT respondió que la pérdida podrá computarse cuando concurra alguna de esas circunstancias, y que de los datos aportados no se deducía ninguna.^[10] Que la plataforma marque el préstamo como «default» no basta: pregunta si hay un procedimiento judicial o concursal y desde qué fecha.

P2P y modelo 720

La Agencia Tributaria dice que solo hay obligación de informar sobre la cesión a terceros de capitales propios «si estos están representados por valores».^[12] Siguiendo ese criterio, la DGT concluye que los préstamos de crowdlending que no están representados por valores no se incluyen en el 720.^[6]

Hay dos matices. Lo que inviertas en valores o participaciones a través de la plataforma sí entra en el bloque de valores. Y el dinero que tengas en una plataforma extranjera sin invertir se trata como saldo en cuenta, que se suma a tus otras cuentas en el extranjero para el umbral de 50.000 €.^[6] Lo detallamos en la guía del modelo 720.

Un año de P2P, de principio a fin

Si tienes pérdidas en la base del ahorro, por ejemplo por vender acciones, pueden compensar parte de estos intereses con el límite del 25 %. Lo explicamos en cómo compensar pérdidas en la renta.