Modelo 721: cómo declarar tus criptomonedas en exchanges extranjeros

Qué es el modelo 721

El modelo 721 es la «Declaración informativa sobre monedas virtuales situadas en el extranjero». Lo aprobó la Orden HFP/886/2023, de 26 de julio, y se presentó por primera vez en 2024, con los saldos a 31 de diciembre de 2023^[1].

La obligación nace de la letra d) de la disposición adicional decimoctava de la Ley General Tributaria^[2] y se desarrolla en el artículo 42 quater del Reglamento de gestión e inspección (RGAT), añadido por el Real Decreto 249/2023^[3]. Es la versión cripto del modelo 720: no liquida impuestos, solo informa.

Quién está obligado

Están obligados los residentes en España (personas físicas y jurídicas, entre otros) que sean titulares, autorizados, beneficiarios, titulares reales o tengan poder de disposición sobre monedas virtuales situadas en el extranjero, custodiadas por personas o entidades que proporcionan servicios para salvaguardar claves criptográficas privadas en nombre de terceros, a 31 de diciembre^[3][4].

Dicho de forma práctica, tienen que darse dos condiciones a la vez^[4]:

1. Custodia de un tercero. Las claves privadas las guarda un exchange o proveedor de custodia, no tú.
2. Custodio situado en el extranjero. Ese proveedor no es residente en España ni tiene aquí un establecimiento permanente obligado a informar a Hacienda de los saldos que custodia.

La ley precisa la segunda condición: las monedas se consideran situadas en el extranjero cuando quien las custodia no está obligado a presentar la información del apartado 6 de la disposición adicional decimotercera de la Ley del IRPF^[5][6]. Esa información la dan los custodios residentes en España con el modelo 172, de saldos en monedas virtuales^[7].

Por eso, con un exchange internacional lo que importa no es la marca, sino qué entidad custodia tus monedas según tu contrato y dónde está. La AEAT remite al registro del Banco de España para consultar la localización de los proveedores registrados allí^[5].

El umbral de 50.000 €, en conjunto

No hay obligación de informar sobre ninguna moneda cuando los saldos a 31 de diciembre, valorados en euros, no superan conjuntamente 50.000 €. Si se supera ese límite conjunto, hay que informar de todas las monedas virtuales^[3][8].

• Se suman todas las monedas y todos los custodios extranjeros. No es un límite por moneda ni por exchange.
• La regla dice «no superen»: exactamente 50.000 € todavía no obliga; 50.001 € sí.
• Se mira la foto a 31 de diciembre, no el máximo que tuviste durante el año.
• La declaración va moneda a moneda: cada tipo de moneda virtual en cada custodio es un registro distinto, no un total agregado^[9].

Qué no entra: monedero propio y custodios en España

La AEAT lo aclara expresamente: da igual que sea un «hot wallet» o un «cold wallet». Las monedas en monederos en los que tú mantienes el control de las claves privadas no se tienen en cuenta para calcular los saldos ni se informa de ellas en el 721^[4].

Tampoco entran las monedas custodiadas por proveedores residentes en España o con establecimiento permanente aquí que informen con el modelo 172, porque no se consideran situadas en el extranjero^[5][7].

Cómo se valoran las monedas

Para cada tipo de moneda se informa del saldo en unidades y de su valor en euros a 31 de diciembre. Para valorarlo se toma la cotización a 31 de diciembre que ofrezcan las principales plataformas de negociación o sitios web de seguimiento de precios. Si no la hay, se da una estimación razonable del valor de mercado. En ambos casos hay que indicar la cotización o el valor utilizado^[3].

Plazo y cuándo volver a presentarlo

El plazo va del 1 de enero al 31 de marzo del año siguiente al que se refiere la información^[1][10]. Los saldos a 31 de diciembre de 2026 se declaran, por tanto, entre enero y marzo de 2027.

Una vez presentado, no hay que repetirlo cada año. Vuelve a ser obligatorio en dos casos^[3][10]:

• Cuando el saldo conjunto a 31 de diciembre ha aumentado más de 20.000 € respecto del que determinó la presentación de la última declaración.
• Cuando, antes del 31 de diciembre, dejas de ser titular (o autorizado, beneficiario…) de monedas que ya habías declarado, por ejemplo porque las vendes. Se informa del saldo en la fecha en que se extinguió esa condición.

Hay dos matices en las preguntas frecuentes de la AEAT^[10]. Si vendes monedas declaradas y reinviertes todo el importe en otras monedas situadas en el extranjero que también se declaran, basta con informar de los saldos a 31 de diciembre. Y una moneda comprada y vendida dentro del mismo año, que nunca llegó a declararse, no exige informar de su baja.

Ejemplos con cifras ficticias

Sanciones: régimen general

Tras la sentencia del TJUE en el asunto C-788/19, la Ley 5/2022 reescribió la disposición adicional decimoctava de la LGT, que ya no tiene un régimen sancionador propio para estas declaraciones^[11]. Se aplican las infracciones generales de la LGT.

Para no presentar en plazo declaraciones informativas de este tipo, el artículo 198 fija una multa de 20 € por cada dato o conjunto de datos, con un mínimo de 300 € y un máximo de 20.000 €. Si la presentas tarde sin requerimiento previo de Hacienda, la sanción y sus límites se reducen a la mitad^[2]. Presentarla incompleta o con datos inexactos se sanciona por el artículo 199. El artículo 42 quater del RGAT define qué cuenta como «conjunto de datos» en el 721^[3].

Relación con el 720 y con la renta

Las monedas virtuales tienen su propia letra en la LGT y su propio modelo^[2], así que no se declaran en el 720. Si además tienes cuentas, valores o fondos en el extranjero, revisa por separado si te toca el modelo 720.

El 721 no sustituye a la renta. Vender cripto por euros y cambiar una cripto por otra (permuta) generan ganancias o pérdidas patrimoniales que van a la base del ahorro^[12]. En la permuta, el valor de transmisión es el mayor entre el valor de mercado de la moneda entregada y el de la recibida, y las unidades vendidas se identifican por FIFO^[12]. Si tienes pérdidas, mira cómo compensarlas en la renta; el staking y las recompensas los explicamos en criptomonedas en la renta.